Solo a mediados de mayo el Dane divulgará los resultados del crecimiento de la economía colombiana en el primer trimestre de este año, pero gremios, empresarios y analistas ya tienen una “radiografía” aproximada de la dinámica de los negocios en el arranque del año.
En la Encuesta Mensual de Expectativas Económicas del Banco de la República, las respuestas de 35 analistas consultados apuntan a que entre enero y marzo la variación del Producto Interno Bruto (PIB) fue de 0,17%, por su parte los consultados por la Encuesta de Opinión Financiera apuntan a un crecimiento de 0,2%.
Pero, un dato sorpresivo se conoció el jueves cuando el Dane dio a conocer los resultados del Indicador de Seguimiento a la Economía (ISE), señalando que la medición para febrero observó un crecimiento de 2,49% respecto al mes de febrero de 2023.
Analistas de Davivienda Corredores explicaron que ese comportamiento se explicó por los aumentos de las actividades primarias, es decir agricultura, ganadería, caza, silvicultura y pesca, y extracción de minas y canteras, que tuvieron una variación de 7,8%.
También se apreció un desempeño favorable del sector terciario o servicios (2,49%), que estuvo impulsado principalmente por el crecimiento de las divisiones del suministro de electricidad, gas, aire acondicionado (6,2%), y de la administración pública y defensa (5,0%).
Aunque el dato fue exaltado por el presidente Gustavo Petro en su cuenta de X, anotando que: “La economía colombiana creció 2,49% anual en febrero de 2024”, el presidente de Fedesarrollo, Luis Fernando Mejía, le hizo una aclaración en la misma red.
“Esa cifra de crecimiento, que luce alta, se debe a que febrero tuvo un día más por ser 2024 un año bisiesto. Ajustando por ese efecto, el crecimiento de febrero fue de 1,3%”, anotó Mejía, basado en el mismo reporte del Dane.
Indicadores líderes
Durante la semana, el Dane también publicó resultados de los indicadores de industria y comercio para febrero, los cuales siguen sin dar signos de una reactivación económica a corto plazo.
En la Encuesta Mensual Manufacturera con Enfoque Territorial, en el segundo mes de este año, la producción de la industria cayó 2,2% frente a febrero de 2023 y la cantidad de puestos de trabajo se contrajo 1,1%.
Con respecto a las dinámicas del comercio, según los recientes resultados del Dane, para febrero de 2024 las ventas observaron una contracción de 1,8%.
“Al observar el resultado de la variación de los últimos 12 meses se ratifica el proceso de desaceleración del sector, con una variación negativa de 7,0% en febrero de 2024, manteniendo el comportamiento contractivo que se observa desde junio de 2023”, señaló el grupo de investigaciones de Anif, que encabeza José Ignacio López.
Estos resultados son preocupantes porque se trata de sectores estratégicos para la economía por sus encadenamientos productivos y su capacidad de generar empleo.
“Sectores clave para la inversión como la fabricación de vehículos automotores siguen fuertemente afectados por el debilitamiento de la demanda y su recuperación parece lejana”, se lee en el análisis de Anif.
Pero, con datos a marzo el gremio de los comerciante Fenalco evidenció que las ventas continuaron en terreno negativo. Para el 84% de los empresarios, el volumen de transacciones fue inferior (33%) o igual (51%), comparado con el mismo mes del año anterior.
La situación está siendo especialmente crítica para sectores como vehículos, repuestos, motos, talleres de reparación y el clúster de la moda que incluye vestuario, cuero y calzado.
De acuerdo con los empresarios consultados por Fenalco a la difícil coyuntura se suman problemas de inseguridad y un importante deterioro de la cartera.
“Esta situación no solo está afectando la generación de empleo, sino al recaudo tributario en especial al IVA. Se registró una caída en el recaudo real de impuestos nacionales en los primeros dos meses del 2024. Sorprende que el Gobierno siga siendo ajeno a estas circunstancias”, expresó Jaime Alberto Cabal, presidente de la agremiación.
Mercado de vehículos
La tendencia negativa en las matrículas de carros nuevos se ha mantenido a lo largo del primer trimestre del año, cerrando con un total de 40.567 unidades, lo que reflejó una disminución del 13,6% en relación al mismo período del año anterior.
A pesar del difícil panorama del sector, se destaca el avance continuo de las nuevas tecnologías en el mercado colombiano en el segmento de vehículos híbridos y eléctricos. Para el cierre del primer trimestre, estas cifras sumaron 9.297 unidades, representando una penetración del 22,9% en el mercado.
Oliverio García, representante de Andemos, comentó que “aunque la Semana Santa tuvo un impacto en los resultados, es evidente que la matrícula de vehículos en el sector automotor nuevos enfrenta una crisis derivada de la incertidumbre política y el deterioro económico del país”.
Gasto de los hogares
Un análisis del equipo de investigaciones económicas de Bancolombia, sostiene que luego del boom observado en 2022, y en la mayor parte de 2023, en el gasto de los hogares en servicios, especialmente entretenimiento, la expectativa apunta a que durante este 2024 continúe el proceso de estabilización que habría iniciado hace algunos meses y el consumo siga una tendencia de moderación.
Lo que sí se anticipa es que los hogares continuarán enfrentando un alto nivel de endeudamiento, la cartera de consumo se seguiría deteriorando, y pese a que la disminución de los niveles de precios y tasas de interés seguirá a lo largo del año, el ritmo de dicha desescalada será relativamente lento.
“Tampoco se espera un crecimiento significativo en los ingresos de los hogares, de modo que el gasto en actividades de entretenimiento, eventos, entre otros, seguiría disminuyendo. Como lo señalan los datos de transacciones con tarjeta de crédito, los hogares están siendo prudentes, no se están endeudando de manera importante en estos servicios”, anotaron los analistas del Grupo Bancolombia.
Inversiones
Por su parte, los analistas Daniela Hernández y Felipe Espitia, de Corficolombiana, destacaron que la Inversión Extranjera Directa (IED) durante el primer trimestre de este año alcanzó un récord en ocho años, con US$3.144 millones reportados según la Balanza Cambiaria del Banco de la República.
El incremento del 9,5% respecto al mismo periodo del año anterior es un punto destacado en medio de la desaceleración económica del país. “Se observa un aumento en sectores como minería y petróleo, que representaron el 72,3% de la inversión total extranjera. Además, se señala que estas cifras pueden incluir reinversiones o el pago de impuestos por parte de empresas extranjeras, lo que contribuye a la contabilización de la IED”, explicaron.
Por otro lado, la inversión colombiana en el exterior se mantuvo estable, mientras que la inversión de portafolio registró salidas netas por US$904 millones, aunque con variaciones mensuales significativas en los ingresos y egresos de recursos del país. En comparación con el primer trimestre de 2023, las salidas netas de inversión de portafolio fueron mayores.
Así, en lo que va de este año las miradas son distintas y las explicaciones cambian según el efecto que los factores económicos y externos causan en los negocios. En ese contexto, gremios y empresarios explicaron qué vieron en el primer trimestre.
Las ventas del comercio no se reactivan
Jaime Alberto Cabal, presidente de Fenalco, sostuvo que ni la reducción de las tasas de interés por parte del Banco de la República, ni la menor inflación han sido suficientes para reactivar el comercio. “Las familias están tomando con mucha cautela sus decisiones de compra, máxime si se tiene en cuenta el descenso en el ingreso de los asalariados de estratos medios y altos que sufren en este año un aumento en el impuesto de renta vía retenciones en la fuente”, aseguró el dirigente gremial.
Dinámica dispares en el campo
Jorge Bedoya, presidente de la SAC, explicó que el comportamiento de la tasa de cambio del dólar en lo que va del año perjudicó a los exportadores como cafeteros, bananeros y a los productores de aguacate Hass y azucareros. Por otro lado, favoreció a quienes deben importar materias primas para producir alimentos para animales. “Pero el verano perjudicó cosechas como la de papa, donde en algunas zonas la calidad fue afectada y habrá que esperar qué pasa con el arroz”, comentó.
Bananeros se siente en una montaña rusa
Mientras el primer bimestre fue positivo para este sector agrícola, con aumentos en las exportaciones de 12% en enero y del 5% en febrero, en el mes de marzo empezaron a sentirse los efectos del fenómeno de El Niño. Émerson Aguirre, presidente de Augura, anticipó que abril y mayo seguirán reflejando los menores niveles de agua en los cultivos de Urabá, pues esto provoca menor peso en los frutos y por ende un menor volumen para los despachos a los mercados internacionales.
Leve aumento en el sector avícola
A marzo pasado esta actividad creció 0,1%, mientras que en el mismo período del año pasado aumentó 1,5%. Por renglones productivos, según Gonzalo Moreno, presidente de Fenavi, el huevo se pasó de una producción de 4.124 millones en el 2023 a 4.352 millones en este 2024, con un crecimiento del 5,5%. En tanto que, en el renglón de pollo, se pasó de una producción de 449.064 toneladas el año anterior, a 436.382 en el 2024, lo que equivale a una reducción de 2,8%.
Desempeño económico insuficiente
Desde la presidencia de la Cámara de Comercio Colombo Americana, María Claudia Lacouture, el ISE de 2,49% en febrero sigue mostrando un crecimiento anual insuficiente. “Actividades generadores de desarrollo y grandes creadoras de empleo siguen en rojo como las manufacturas y la construcción. También presionan a la baja actividades financieras”, cuestionó la exministra de Comercio, quien insistió en un Pacto por las Oportunidades para el Crecimiento. Según la dirigente, se trata de una idea que busca, de la mano del sector privado, aprovechar las oportunidades y propiciar sinergias y un diálogo para generar desarrollo económico.
Sujetos a movimientos económicos
Marcelo Cataldo, todavía presidente de Tigo, mencionó que a marzo se ha observado una menor inflación, algunas variaciones en la tasa de cambio del dólar por los mayores precios del petróleo, lo que ha generado una mejor oportunidad de mercado para la empresa de telecomunicaciones. Aunque no detalló los resultados financieros, aseguró que los números entre enero y marzo de este año para la compañía estuvieron por encima de los presupuestados a comienzos de este 2024.
Inicio lento e inquietud
Las pequeñas empresas como Los Especialistas en Soluciones Generales observaron como los clientes manifestaban no tener presupuesto en el arranque de año, cosa que cambió en marzo.
“Nuestro servicio no es de primera necesidad (fumigaciones), pero los usuarios lo toman por exigencias de ley y porque las plagas no dan tregua, pero evidenciamos retrasos en los pagos”, comentó Mónica Quiroz, representante de esta empresa que genera alrededor de cinco empleos directos en Medellín.
Cifras alentadoras en turismo
Con datos de enero y febrero, las agencias de viaje consideran positivo el dinamismo del turismo internacional en Colombia en el comienzo de año. Paula Cortés, presidenta Anato, dijo que las cifras de 1,05 millones de visitantes no residentes al país (en el primer bimestre), lo cual significó un crecimiento del 7%, son muy alentadoras. “Pero es importante seguir trabajando por cuidar la imagen del país, la seguridad y la conectividad, ya que esta es una oportunidad también para el desarrollo del turismo en Colombia”, añadió Cortés, quien además resaltó que es un hecho que el empleo sigue en proceso de recuperación.
Crecimiento en un entorno resentido
Antonio Mendivil, gerente de Quimicolor, mencionó que en los últimos 5 años esta empresa viene creciendo a doble dígito en ingresos. Pero, aunque en los primeros meses de este año los negocios se aprecian algo “resentidos”, la compañía sigue creciendo en empleos, ventas e incluso está dándole los últimos toques a una inversión en maquinaria que los pondrá a la vanguardia en producción de pañitos húmedos en Suramérica, y posibilitará atender mercados internacionales.
Cambios de tendencias favorables
Eduardo Loaiza, gerente de Camacol Antioquia, aseguró que en el primer trimestre el mercado de vivienda aprecia indicadores positivos en algunos municipios de Antioquia, como Girardota, Sabaneta, Caldas y en subregiones como Urabá y el Oriente cercano, donde las ventas empiezan a mostrar indicadores positivos. Para el dirigente, la confianza en las autoridades locales ha sido otro factor clave, que ha impulsado a los inversionistas a creer de nuevo en el departamento.
Eduardo Loaiza, gerente de Camacol Antioquia, aseguró que en el primer trimestre el mercado de vivienda aprecia indicadores positivos en algunos municipios de Antioquia, como Girardota, Sabaneta, Caldas y en subregiones como Urabá y el Oriente cercano, donde las ventas empiezan a mostrar indicadores positivos. Para el dirigente, la confianza en las autoridades locales ha sido otro factor clave, que ha impulsado a los inversionistas a creer de nuevo en el departamento.
