El mercado espera la inminente publicación del cuadernillo y el aviso de la oferta.
La Bolsa de Valores de Colombia (BVC) confirmó esta tarde la constitución de la garantía que permitirá realizar la próxima Oferta Pública de Adquisición (OPA) por acciones de Grupo Nutresa.
Esta OPA será la opción de salida de los accionistas minoritarios que no se beneficiaron de los acuerdos, para que tengan la posibilidad de vender parte o la totalidad de sus acciones en Nutresa, en condiciones favorables y similares a las que tuvieron los grandes accionistas, Sura y Argos.
La comisionista de bolsa, Valores Bancolombia, actuando en nombre de los oferentes (Grupo de Inversiones Suramericana, Grupo Argos, Graynstone Holdings, JGDB Holding y Nugil) acreditó ante la BVC la constitución de la garantía correspondiente a cada oferente de acuerdo a su participación en la OPA, que busca adquirir el 23,1% de las acciones de la empresa de alimentos que están en manos de unos 9.000 pequeños inversionistas.
El mayor monto de la garantía por US$1.540,4 millones lo aporta el Grupo Sura con US$880 millones. Le sigue Graynstone Holdings, sociedad designada por el fondo emiratí IHC para hacer parte de los oferentes, con US$356,9 millones; JGDB y Nugil con US$121,5 millones cada una y Grupo Argos con US$60,2 millones.
Estos valores están representados tanto en pesos, como en garantías bancarias, cartas de crédito y derechos en fondos de inversión colectiva.
Con la constitución de la garantía ante la BVC es inminente que los oferentes publiquen en las próximas horas el cuadernillo y el aviso precisando el periodo de aceptaciones de la OPA en la que se pagará cada acción a US$12. A la tasa de cambio actual de $3.905,45 cada acción valdría unos $46.865.
Desde el pasado 19 de febrero, la bolsa ordenó la suspensión de las operaciones en el mercado bursátil con las especies de Grupo Nutresa, toda vez que ese día fue radicada una solicitud para lanzar la OPA. Para ese momento la acción se cotizaba a $46.740.
Ante el escenario de la OPA todos los accionistas de Nutresa tienen tres opciones a su elección. La primera vender en efectivo a un valor de US$12 por acción y preservar su participación en Sociedad Portafolio (surgida de la escisión de Nutresa).
La segunda alternativa sería intercambiar sus títulos de Nutresa por acciones de Grupo Sura y de la Sociedad Portafolio. En este caso, por cada acción de Nutresa el inversionista recibirá 0,74 acciones de Grupo Sura y 0,56 de Sociedad Portafolio. La tercera opción es permanecer como accionistas en Nutresa.
Esta OPA hace parte del Acuerdo Marco celebrado a mediados del año pasado que busca, inicialmente, que el Grupo Gilinski e IHC se queden con al menos el 87% de las acciones de Nutresa.
